ONEOK e Magellan Midstream se fundem em um negócio de US$ 18,8 bilhões

A gigante de gasodutos ONEOK planeja comprar a Magellan Midstream, o que criaria uma das maiores empresas de infraestrutura de petróleo e gás dos EUA.

O negócio de US$ 18,8 bilhões em dinheiro e ações adiciona à ONEOK uma empresa líder em transporte de produtos refinados e petróleo bruto, baseada principalmente em taxas, e proprietária de um dos principais sistemas de líquidos de gás natural (LGN) do país, conectando o fornecimento de LGN nas regiões das Montanhas Rochosas, Permiana e Meio-Oeste com importantes centros de mercado, além de possuir uma extensa rede de ativos de coleta, processamento, fracionamento, transporte e armazenamento.

A ONEOK planeja adquirir a Magellan Midstream Partners em uma transação avaliada em US$ 18,8 bilhões. A imagem mostra a unidade de processamento de gás natural da ONEOK em Demicks Lake, Dakota do Norte. (Imagem: ONEOK)

A transação deverá ser concluída no terceiro trimestre de 2023 e foi aprovada por unanimidade pelos conselhos de administração de ambas as empresas. A ONEOK garantiu um financiamento-ponte totalmente comprometido de US$ 5,25 bilhões para a contraprestação em dinheiro proposta . A conclusão da transação está sujeita às condições habituais de fechamento , incluindo a aprovação dos acionistas da ONEOK e dos detentores de unidades da Magellan, bem como a aprovação da Lei Hart-Scott-Rodino .

De acordo com um comunicado, a empresa resultante da fusão terá um valor de mercado total de 60 bilhões de dólares.

“A ONEOK tem uma longa história e um histórico de liderança em transações transformadoras. A combinação da ONEOK com a Magellan criará uma empresa de infraestrutura midstream diversificada na América do Norte, com receitas predominantemente baseadas em taxas, um balanço patrimonial sólido e significativa flexibilidade financeira, focada em fornecer produtos e serviços essenciais de energia aos nossos clientes e em manter o forte retorno para os investidores”, disse Pierce H. Norton II, presidente e diretor executivo da ONEOK. “Nossa plataforma de produtos ampliada apresentará novas oportunidades em nossos negócios principais, além de aprimorar nossa capacidade de participar da transformação energética em curso, com maior presença nos corredores de combustíveis sustentáveis e hidrogênio. Estamos entusiasmados com o futuro de nossas empresas combinadas e ansiosos para receber os respeitados funcionários da Magellan na ONEOK.”

Em 2004, a Magellan, com sede em Tulsa, Oklahoma, adquiriu ativos significativos da Shell, incluindo mais de 4.800 quilômetros de oleodutos para produtos refinados, além de terminais e capacidade de armazenamento. Em 2009, compramos o Oleoduto Longhorn, que liga Houston a El Paso. A reversão desse oleoduto desempenhou um papel fundamental na entrada da Magellan no setor de petróleo bruto. Em 2010, a Magellan adquiriu mais 160 quilômetros de oleodutos e 7,8 milhões de barris de capacidade de armazenamento da BP . Em 2013, a Magellan adquiriu aproximadamente 1.300 quilômetros de oleodutos para produtos refinados de petróleo, quatro terminais e 1,7 milhão de barris de capacidade de armazenamento da Plains All American Pipeline. Essa aquisição adicionou ativos no Colorado, Novo México, Dakota do Sul e Wyoming.

Atualmente, a Magellan possui um sistema de dutos para produtos refinados com 9.800 milhas de extensão, 54 terminais interligados e dois terminais de armazenamento marítimo (um dos quais é de propriedade de uma joint venture). Além disso, possuímos aproximadamente 2.200 milhas de oleodutos para petróleo bruto , uma unidade de fracionamento de condensado e instalações de armazenamento com capacidade total de cerca de 39 milhões de barris, dos quais 29 milhões são utilizados para armazenamento por contrato. Aproximadamente 1.000 milhas desses oleodutos, a unidade de fracionamento de condensado e 31 milhões de barris dessa capacidade de armazenamento (incluindo 25 milhões de barris utilizados para armazenamento por contrato) são de propriedade integral da empresa, e o restante é de propriedade de joint ventures.